Electrocoin.eu / Prijedlozi / 4. Modul za banke
Prijedlog 4 · detaljna razrada

Modul kripto poslovanja za banke

Klijent banke kupuje, prodaje i drži kripto izravno u aplikaciji svoje banke, a Electrocoin u pozadini pruža uslugu. Electrocoin takav modul već nudi bankama1, a nijedna hrvatska banka još ne nudi trgovanje kriptom2.

Ciljamo dvije banke. HPB, jer je Hrvatska pošta njezin suvlasnik i jer HPB svoje usluge građanima prodaje kroz poštanske urede34, a Electrocoin s Poštom surađuje od 2019.5 Zagrebačku banku, jer je najveća banka u Hrvatskoj6.

1. Pokriva li MiCA licenca Electrocoina ovaj posao

Hanfa je 9. 4. 2026. Electrocoinu odobrila tri od deset usluga iz MiCA-e78
Usluga iz MiCA-e9Što znači u moduluElectrocoin ima?
(a) Skrbništvo nad kriptoimovinomKlijent banke drži kripto u aplikaciji.Da7
(c) Zamjena kripta za novacKupnja i prodaja kripta za eure. Electrocoin je druga strana u kupnji i prodaji.Da7
(d) Zamjena kripta za drugi kriptoZamjena, npr. bitcoina za ether.Da7
(j) Usluge prijenosa kriptoimovineSlanje kripta na vanjski novčanik ili primanje s njega.Ne. Potrebno samo ako modul omogućuje slanje i primanje.
(e) Izvršavanje naloga za klijenteElectrocoin kao posrednik prosljeđuje naloge na druge burze.Ne. Potrebno samo ako Electrocoin ne bi bio druga strana u trgovini10.
  • Zaključak: licenca već pokriva osnovni modul: kupnju, prodaju, zamjenu i čuvanje kripta, ako je Electrocoin druga strana u svakoj trgovini.
  • Za puni modul sa slanjem i primanjem kripta treba od Hanfe tražiti proširenje licence na uslugu (j) prijenosa kriptoimovine.
  • Vrijedi i izvan Hrvatske: licenca je prijavljena za 30 država EGP-a11, a npr. Francuska je to i potvrdila12.
  • Uloga banke: MiCA ne dopušta da banka bude samo Electrocoinov zastupnik koji prima naloge13. Zato banka ili samo daje pristup u svojoj aplikaciji (model A), ili sama pruža uslugu nakon obavijesti Hanfi (model B)1415.

Dva modela suradnje s bankom

Oba se već koriste u Europi
A. Electrocoin pruža uslugu, banka daje pristupB. Banka pruža uslugu, Electrocoin je tehnološki partner
Kako radiKlijent u aplikaciji banke postaje Electrocoinov klijent. Electrocoin kupuje, prodaje i čuva kripto, a banci plaća naknadu za pristup.Banka je pružatelj usluge prema klijentu. Electrocoin daje tehnologiju, cijene i čuvanje kripta za banku16.
Što treba bankaNema prijave Hanfi. Treba ugovor i provjeru Electrocoina kao partnera17.Obavijest Hanfi najmanje 40 radnih dana prije početka, s pravilima, sustavima i postupcima1415. Uz to provjera partnera17.
Što treba ElectrocoinPostojeća licenca dovoljna je za kupnju, prodaju i čuvanje7.Postojeća licenca dovoljna je za cijene i čuvanje7. Odgovornost prema klijentu ostaje banci16.
Primjer iz prakseRaiffeisen banke u Austriji s Bitpandom: banka daje pristup, a Bitpanda joj plaća naknadu18.Njemačke zadružne banke (DZ Bank) i Sparkassen: banka ima odobrenje, a partner čuva kripto i daje cijene1920.

Prijedlog: model A za pilot projekt s HPB-om, jer je najbrži i banka ne treba prijavu Hanfi. Banke ne žele držati kripto u vlastitoj bilanci, jer bi za njega morale imati puno više kapitala21. U oba modela kripto ostaje kod Electrocoina, pa banka taj problem nema.

Primjeri iz prakse

Banke koje su uvele kripto u svoju aplikaciju preko partnera ili same
Banka i državaPartnerOd najave do pokretanjaNaknada klijentuRezultat
PostFinance, Švicarska (poštanska banka)SygnumPokrenuto 21. 2. 2024.220,95 %23Više od 36.000 kripto računa i 565.000 transakcija za dvije godine24, oko 1,4 % od 2,5 mil. klijenata25
Raiffeisen NÖ-Wien, AustrijaBitpandaManje od 10 mjeseci, do siječnja 2024.26Nije objavljeno. Bitpanda svojim klijentima naplaćuje 1,49 %27Nije objavljeno. Banka dobiva naknadu od Bitpande18
Raiffeisen grupa, 11 zemalja srednje i istočne Europe, uključujući HrvatskuBitpandaDogovor 23. 9. 2026., prve zemlje u prvoj polovici 2027.28Nije objavljenoDo 18 mil. klijenata u dosegu29
Zadružne banke (meinKrypto), NjemačkaBoerse Stuttgart DigitalOko 15 mjeseci, od rujna 2024. do početka 2026.3019Po cjeniku svake bankeStotine korisnika po banci u prvim tjednima31
Sparkassen, NjemačkaDekaBank i Boerse Stuttgart DigitalOko 15 mjeseci, od lipnja 2025. do listopada 2026.20€0,99 po nalogu + razlika u cijeni20Tek se pokreće
KBC (Bolero), BelgijaVlastito rješenjeOko 7,5 mjeseci, od srpnja 2025. do veljače 2026.3233Nije objavljenoNije objavljeno
BBVA, ŠpanjolskaVlastito rješenjeZa sve građane od srpnja 2025.34Nije objavljenoNije objavljeno
Openbank (Santander), Njemačka i ŠpanjolskaNije objavljenoPokrenuto 16. 9. 2025.351,49 %35Nije objavljeno
N26, Austrija i EUBitpandaPokrenuto 20. 10. 2022.361,5 % bitcoin, 2,5 % ostalo36Nije objavljeno
  • U Hrvatskoj: nijedna banka ne nudi trgovanje kriptom2. Najbliže su Electrocoin i Hrvatska pošta, s kriptom u 55 poštanskih ureda od 2019.5, te Zagrebačka banka, koja je 2026. ponudila certifikat vezan uz bitcoin37.
  • Konkurencija dolazi: Raiffeisen grupa s Bitpandom planira kripto u 11 zemalja, a među njima je i Hrvatska29. Tko prvi uđe u hrvatske banke, ima prednost.
  • Podjela prihoda između banke i partnera nije javna ni u jednom primjeru1829.

Ciljne banke

HPBZagrebačka banka
Klijenti~545.000, od toga ~160.000 koristi mHPB4~1,1 mil. građana i 80.000 tvrtki38
Tržišni udio (imovina)9,4 %, peta banka425,8 %, najveća banka6
Dobit 2025.€58,8 mil. (Grupa)39€510 mil.40
VlasnikDržava 53,66 %, Hrvatska pošta 11,93 %3UniCredit grupa38
Veza s ElectrocoinomHPB-ove usluge prodaju se u 1.016 poštanskih ureda4, a Electrocoin već radi s Poštom5.Nema.
Stav o kriptuNema javnih planova za kripto. HPB 2026. preuzima Croatia banku41.UniCredit ne dopušta izravno ulaganje u kripto42, ali od rujna 2026. traži tehnološkog partnera za kripto43.
Tko odlučujeUprava HPB-a.Vjerojatno UniCredit grupa u Milanu, ne Zagreb (procjena).

Zašto ima smisla: 16 % Hrvata ima ili je imalo kripto, gotovo tri puta više od prosjeka EU od 6 %44. Banke time zadržavaju klijente koji danas kripto kupuju negdje drugdje.

2. Vremenski okvir

Za jednu banku 4–10 mjeseci, za bankarsku grupu 15 i više mjeseci
FazaHPB, model A (procjena)Na čemu se temelji
Dogovor i provjera Electrocoina kao partnera~2–3 mjesecaBanka mora provjeriti partnera prije ugovora17.
Povezivanje s aplikacijom banke i testiranje~3–6 mjeseciGotova rješenja za banke uvode se za 2–6 mjeseci45, a Bitpanda navodi manje od 6 mjeseci46.
Pilot projekt i pokretanje za sve klijente~1–2 mjesecaSparkassen su prvo testirali sa zaposlenicima, pa pokrenuli u valovima20.
Ukupno~6–10 mjeseciRLB NÖ-Wien i Bitpanda: manje od 10 mjeseci26. KBC: ~7,5 mjeseci3233.
  • Model B dodaje obavijest Hanfi najmanje 40 radnih dana, oko dva mjeseca, prije početka14.
  • Zagrebačka banka: ako odlučuje UniCredit grupa, realno je 15 i više mjeseci, kao kod njemačkih bankarskih grupa301920 (procjena).
  • Proširenje licence na slanje i primanje kripta može teći usporedno i ne mora zaustaviti pokretanje osnovnog modula.

3. Troškovi izgradnje, uvođenja i održavanja

Za Electrocoin, u dvije varijante osoblja. Sve brojke u ovom dijelu su procjena
  • Polazište: Electrocoin već ima kupnju, prodaju i čuvanje kripta, pa ne gradi od nule. Banci koja sve gradi sama to stoji $0,5–2 mil. i 12–24 mjeseca45.
  • Varijanta 1, rade postojeći radnici: nema dodatnih troškova osoblja.
  • Varijanta 2, 2 nova radnika samo za ovaj projekt: ukupni trošak ~€75–122 tis. bruto godišnje4748.
  • Proširenje licence na prijenos kripta: iznos nije javan.

Procjena prometa i prihoda

Sve brojke u ovom dijelu su procjena, ne podatak
  • Udio klijenata koji koriste modul: kod PostFinancea, poštanske banke, kripto koristi ~1,4 % klijenata nakon dvije godine2425. Zadano je 2 %, jer 16 % Hrvata ima ili je imalo kripto, gotovo tri puta više od prosjeka EU44.
  • Promet po korisniku: javnih podataka za banke nema. Bitpanda je 2025. imala €371 mil. prihoda na 7,4 mil. korisnika49, tj. ~€50 po korisniku. Uz naknadu ~1,5 % to je ~€3.300 prometa godišnje. Zadano je €3.000.
  • Naknada klijentu: banke naplaćuju 0,95–2,5 %233536. Zadano je 1,5 %.
  • Electrocoinov udio naknade: podjela između banke i partnera nije javna18. Zadano je 50 %.
HPBZagrebačka bankaUkupno
Korisnici modula
Promet mjesečno
Promet godišnje
Electrocoinov prihod mjesečno
Electrocoinov prihod godišnje
Varijanta 1: prihod uz postojeće radnike
Varijanta 2: prihod − trošak 2 nova radnika

Korisnici = klijenti banke × udio. Promet = korisnici × promet po korisniku. Electrocoinov prihod = promet × naknada × Electrocoinov udio, dakle neto prihod nakon dijela koji ide banci. Klijenti: HPB ~545.0004, Zagrebačka banka ~1,1 mil. građana38. Usporedba s Electrocoinom: neto prihod 2025. bio je €1,18 mil.50, a promet procjenjujemo na oko €59 mil. godišnje51.

Na što paziti

  • Banka će prije ugovora detaljno provjeriti Electrocoin kao partnera: sigurnost, kontinuitet poslovanja i izlaznu strategiju17. Za to treba pripremiti dokumentaciju unaprijed.
  • Granicu između toga da banka samo daje pristup i toga da prima naloge treba pisano potvrditi s Hanfom13.
  • Zagrebačka banka ponudila je bitcoin certifikat samo u poslovnicama, uz razgovor o primjerenosti37. To znači da je oprezna, ali da je kripto zanima.
  • Electrocoin je 2025. poslovao s gubitkom50, pa će banke pažljivo gledati njegovu financijsku stabilnost.

Izvori

Brojke u tekstu označene su brojem izvora. Prikupljeno 11. listopada 2026.
  1. Fintech.hu: Electrocoinov modul za banke (31. 3. 2025.)
  2. Lider: HUB – hrvatske banke ne nude trgovanje kriptom (12. 2. 2024.)
  3. HPB: vlasnička struktura (Hrvatska pošta 11,93 %)
  4. HPB: godišnje izvješće 2024. (klijenti, mHPB, poštanski uredi, tržišni udio)
  5. Tportal: Hrvatska pošta i Electrocoin, kripto u 55 poštanskih ureda (11. 12. 2019.)
  6. Zagrebačka banka: o nama, tržišni udio 25,8 % imovine (31. 3. 2026.)
  7. HANFA: rješenje o odobrenju za Electrocoin d.o.o., MiCA (9. 4. 2026.)
  8. HANFA: Electrocoin prvo društvo s odobrenjem prema MiCA-i (9. 4. 2026.)
  9. Uredba (EU) 2023/1114 (MiCA), čl. 3. – popis usluga
  10. Dudkowiak: ESMA o razlici između zamjene, prijenosa i izvršavanja naloga
  11. Kopija ESMA registra: Electrocoin, 3 od 10 usluga, prijavljen za 30 država EGP-a (17. 9. 2026.)
  12. AMF (Francuska): Electrocoin na popisu ovlaštenih pružatelja od 9. 5. 2026.
  13. ESMA Q&A 2143: MiCA ne poznaje zastupnike; zastupnik mora i sam biti pružatelj usluga
  14. MiCA čl. 60: kreditne institucije – obavijest najmanje 40 radnih dana prije početka
  15. Tportal: banke smiju pružati kripto usluge nakon obavijesti Hanfi (3. 7. 2026.)
  16. MiCA čl. 73: eksternalizacija, pružatelj ostaje u potpunosti odgovoran
  17. DORA čl. 28: upravljanje rizikom IKT dobavljača
  18. RLB Tirol: banka daje pristup, Bitpanda joj plaća naknadu
  19. IT-Finanzmagazin: DZ Bank meinKrypto, odobrenje krajem 2025. (24. 3. 2026.)
  20. Cryptoticker: Sparkassen, pokretanje od listopada 2026., €0,99 po nalogu
  21. Clifford Chance: CRR3, ponder rizika 1.250 % i ograničenje 1 % osnovnog kapitala za kripto banke
  22. PostFinance: pokretanje kripto ponude (20. 2. 2024.)
  23. Blick: PostFinance 0,95 % po transakciji (19. 2. 2024.)
  24. PostFinance: više od 36.000 kripto računa i 565.000 transakcija (17. 2. 2026.)
  25. Sygnum: PostFinance i 2,5 mil. klijenata
  26. Börse Express: RLB NÖ-Wien i Bitpanda, integracija za manje od 10 mjeseci (25. 1. 2024.)
  27. t3n: kripto u bankovnoj aplikaciji, Bitpanda naplaćuje 1,49 % (14. 8. 2025.)
  28. Cointelegraph: Raiffeisen, prva tržišta u prvoj polovici 2027. (23. 9. 2026.)
  29. Crypto.news: Raiffeisen i Bitpanda u 11 zemalja, uključujući Hrvatsku (24. 9. 2026.)
  30. Crowdfund Insider: Boerse Stuttgart Digital i DZ Bank (rujan 2024.)
  31. Bloomberg/Yahoo: prve zadružne banke dobile stotine kripto korisnika (24. 6. 2026.)
  32. The Defiant: KBC najavio kripto (2. 7. 2025.)
  33. KBC: kripto kroz Bolero od veljače 2026.
  34. BBVA: kripto za sve građane u Španjolskoj (4. 7. 2025.)
  35. Santander: Openbank uvodi kripto, 1,49 % po kupnji ili prodaji (16. 9. 2025.)
  36. CNBC: N26 i Bitpanda, 1,5 % za bitcoin i 2,5 % za ostale (20. 10. 2022.)
  37. Tportal: Zaba nudi certifikat vezan uz bitcoin (15. 6. 2026.)
  38. Wikipedia: Zagrebačka banka, 1,1 mil. građana i 80.000 tvrtki
  39. HPB Grupa: revidirani financijski izvještaji 2025.
  40. Lider: Zaba u 2025. – dobit €510 mil. (18. 2. 2026.)
  41. Tportal: HPB preuzima Croatia banku (4. 3. 2026.)
  42. UniCredit: službeni stav o ulaganju u kripto
  43. Cointelegraph/Bloomberg: UniCredit traži tehnološkog partnera za kripto (11. 9. 2026.)
  44. Flash Eurobarometar 525: 16 % Hrvata ima ili je imalo kripto, prosjek EU 6 % (2023.)
  45. Liminal: gotovo rješenje za banke 2–6 mjeseci, vlastiti razvoj 12–24 mjeseca (21. 7. 2026.)
  46. Bitpanda Technology: pokretanje kod partnera za manje od 6 mjeseci
  47. Tportal/MojaPlaća: plaće u IT sektoru i IT arhitekata 2025. (21. 1. 2026.)
  48. FiskAI: obračun plaće 2026., poslodavac plaća 16,5 % na bruto
  49. Bitbase: Bitpanda 2025. – €371 mil. prihoda i 7,4 mil. korisnika
  50. FINA Info.BIZ: Electrocoin d.o.o. – prihod €1,18 mil., gubitak €161.107, 29 zaposlenih (2025.)
  51. Electrocoin case study: procjena prometa 2025. (~€59 mil.)